项目背景
·项目性质:C市地铁建设BT项目
·项目金额:金额70亿元
·项目期限:建设期4年
·项目难点:工程款按季计量,按年回购,项目公司垫资严重
融资方案设计
·产品模式:隐蔽型有追索权保理(应收账款) + 反向无追索权保理(应付账款)
·授信客户:项目公司
·操作标的:项目公司对业主的应收账款、项目公司对施工方的应付账款
·合同结构:
1.隐蔽型有追索权保理:中交租赁与项目公司签署保理合同;
2.反向无追索权保理:中交租赁与施工方签署保理合同
·资金支付:中交租赁将正向保理融资款支付至项目公司,将反向保理融资款支付至施工方,均由项目公司分期还款
产品优势
·满足客户多元化需求:正向保理解决客户作为卖方的垫资需求,反向保理延长客户作为买方的付款账期。
·不增加买方风险:隐蔽型保理下的应收账款转让不通知买方,无需买方承担额外风险。
·剥离账面应收款:无追索权保理下,卖方提前收回工程款,减少催收成本,美化财务报表。
·融资期限灵活,手续简便。